안녕하세요~
지난번에 758쪽에 응용문제 2번에 대한 해설을 이렇게 남겨주셨는데요:
7. 758쪽
응용문제 2번에 포트폴리오 C 의 샤프비율은 실현수익률 - 무위험이자율 / 표준편차로 답이 1 아닌가요? (0.13-0.05)/0.08
왜 여기서 답이 0.38인가요?
-> 독자님, 상단 박스의 샤프비율 공식을 아래와 같이 수정하시어 학습하여주시기 바랍니다.
(수정 후)
샤프비율 = (포트폴리오 실현수익률 - 무위험이자율의 평균)/포트폴리오 수익률의 표준편차
따라서 응용문제 2)에서
C의 샤프비율은 위 공식에 따라 아래와 같이 계산되는 것이 맞으니 수정하시어 학습하여 주시기 바랍니다.
C = (실현수익률 - 무위험수익률)/표준편차 = (0.11 - 0.05)/0.08 = 0.75
정답: ③
다만 이해가지 않는 부분이 있어서요. 수정 후 공식을 반영해도 0.11에서 0.05를 빼는 것이 아니라, 0.13에서 0.05를 뺀 후에 0.08로 나누는게 맞지 않나요? 0.11은 B의 수익률인데...
한 번 더 확인 부탁드립니다. 감사합니다~
